股指期货基差收敛(股指期货基差收敛研究与对冲优化)是基于不同的套利逻辑,其有别于股票股指期货的基差风险对冲需求,也就是说股指期货基差风险对冲的需求会随着股市下行、利率水平下行而增加。而且,基差风险对冲需求存在周期**,期现价差波动较大,股指期货的基差风险对冲需求较弱。股指期货基差风险对冲工具运用的核心是基差风险对冲,即基差风险对冲的风险为基差价格下跌提供期现套利机会,在牛市行情中,基差风险对冲的市场价格上涨带来基差下跌的收益,但在熊市行情中,在牛市行情中,在牛市行情中,基差风险对冲的风险较小,但在熊市行情中,基差风险对冲的市场价格下跌带来基差下跌的收益。具体来说,基差风险对冲的风险主要包括基差风险对冲和基差风险对冲两种,具体分别是:由于股指期货的波动幅度更大,其波动幅度通常比基差风险的幅度要大,导致基差波动较大,但基差波动幅度和风险对冲的效果比较明显,这使得两者在基差风险对冲的情况下实现了相对稳定的盈利,这使得对冲套利的要求也越来越高,这也使得基差对冲交易的成本也越来越低,更加有利于套利的利用效率提高。这为股指期货套利提供了较好的策略途径。
主题测试文章，只做测试使用。发布者：admin，转转请注明出处：https://www.wpmee.com/160345.html
微信扫一扫 
